-

środa, 6 kwietnia 2011

Nie diamenty, nie złoto, tylko srebro właśnie

okazały się jedną z najlepszych inwestycji w ostatnim czasie. Podczas gdy moje inwestycję na giełdzie nie należą do najbardziej udanych, część portfela ulokowana w srebrze fizycznym nie tylko zapewnia bezpieczeństwo, ale i ciągnie cały portfel do góry. Za przykład niech posłuży jak się zmieniła cena srebra na tle złota i indeksu WIG20 w ostatnim miesiącu:

Moja przygoda ze srebrem zaczęła się od kupowania srebrnych monet wydawanych przez NBP. Nadal zbieram popularne sreberka, jednakże praktykuje to obecnie jako hobby (naprawdę cieszą oko), i zaspokajam dzięki temu pierwotny instynkt zbieracki:)
Srebro lokacyjne przyszło trochę później wraz z poszerzaniem tematyki inwestowania. Najpierw było to kupienie bulionówek z USA, ale też bardziej jako "collectibles". Później była sztaba, a obecnie są to bulionowe krążki, na chwilę obecną silver eagle i wienna filharmoniker.

Od początku tego tygodnia możemy obserwować dwie rzeczy:
  • srebro dalej bije nowe rekordy i obecnie kosztuje blisko 40$, gdy przed rokiem kosztowało17$
  • w prasie pojawia się coraz więcej artykułów na temat srebra
Ktoś mógłby zapytać ile można i czy nie są to symptopmy bańki na srebrze?

Rozważmy więc argumenty za i przeciw.
Wpierw za, czyli jakie są racjonalne i fundamentalne podłoża do wzrostu cen srebra?
  • srebro jest niedowartościowane względem złota - historyczny stosunek cen tych metali to około 1:15, czyli przy obecnej cenie złota srebro powinno kosztować 97$, miejsce na wzrosty mamy
  • srebro w przeciwieństwie do złota jest wykorzystywane w przemyśle. Większość złota wydobywa się z ziemi po to by je ponownie wsadzić pod ziemię (tak naprawdę to większość złota zuużywa się w jublierstwie 50%, a tylko 10% w przemyśle). Co do srebra ponad 65% jego wydobycia zużywa się na cele przemysłowe (z fotografią łącznie). Powoduje to że ilość srebra na rynku maleje z roku na rok. gdyż tylko 20% srebra przemysłowego jest odzyskiwane
  • na rynku brakuje fizycznego srebra, a jak czegoś brak to cena jego idzie w górę
  • srebro jako "prawdziwy" pieniądz -srebro na równie ze złotem uważane jest przez wielu za twardą walutę stąd jego cena będzie rosnąć. Faktem jednak jest, że w związku z nadpodażą dolarów na rynku cena większości towarów będzie rosła, gdyż każdy ucieka od gorącego dolara, z radością drukowanego przez Bena


A teraz co przemawia za tym że niedługo może być koniec wzrostów
  • prawdziwy owczy pęd na srebro. Wystarczy spojrzeć na wykres sprzedaż srebrnych monet bulionowych z US Mint
Z bloga SiP
 na ile ten wzrost jest wynikiem tylko i wyłącznie wynikiem rosnącej banki spekulacyjnej, a na ile rzeczywistą koniecznością kupowania przez ludzi srebra możemy tylko zgadywać. W każdym razie można powiedzieć, że ulica się rzuciła na srebro
  • srebro jest towarem i jego cena podlega wahaniom koniunkturalnym, a myślenie, że będzie rosnąć bo musi, może doprowadzić do katastrofy w naszym portfelu.
  • "rynek srebra jest zmanipulowany" - co do tego to nie wiem, jednakże faktem jest że na srebrze amerykańskie banki inwestycyjne mają poteżne nagie, krótkie pozycje na srebrze (czyli bez pokrycia w srebrze fizycznym). I tak ocenia się że JP Morgan ma pozycję wartą 3,3 mld uncji. 
Jak widać można znaleźć rozsądne arugmenty za i przeciw. Mam nadzieję, że to nie jest bańka, bo będzie to tragiczny czas dla osób zapakowanych w srebro. Wystarczy spojrzeć jak wyglądała ostatnia bańka na srebrze:
Wikepdia

Osobiście nadal bedę skupował srebro, jednakże nie w celu zarobienia na nim teraz (aczkolwiek jeżeli bedzie znacznie więcej sygnałów, że to jest bańka to sprzedam cześć srebra - tą w postaci sztabki, aby przesiąść się na monety bulionowe), a raczej w perspektywie emerytalnej (na emeryturę za ponad 30 lat się wybieram, a ostatnio bańkę na srebrze mieliśmy 30 lat temu, więc kto wie co będzie za następne 30 lat:).

Osobiście uważam srebro za lepszą inwestycję niż złoto ze względu nie tylko na płynność przy tak małym portfelu (można kupować jak i sprzedawać za znacznie mniejsze kwoty niż złoto, mowa o jednouncjowych monetach). Dodatkowo stosunek cen złota do srebra przemawia na korzyść srebra i wynika on nie tylko z historycznych cen, jak i również ilości tego metalu i jego zastosowania.

W każdym razie to by było narazie tyle na temat srebra, a w następnym poście pokaże jak ja kupuje srebro i w jaki inny sposób można zarabiać na tym metalu (zarówno na spadkach, jak i wzrostach jego cen).

5 komentarzy:

Mariusz pisze...

"W każdym razie to by było narazie tyle na temat srebra, a w następnym poście pokaże jak ja kupuje srebro i w jaki inny sposób można zarabiać na tym metalu (zarówno na spadkach, jak i wzrostach jego cen)."
Z chęcią przeczytam następny wpis :)

Anonimowy pisze...

"perspektywie emerytalnej (na emerytrę za ponad 30 lat się wybieram,"
Nie wiem czy to zamierzone czy powinno być emeryturę :)
Możesz usunąć ten komentarz.

Anonimowy pisze...

Kupowanie srebra po obecnych cenach jest niesamowicie ryzykowne, polecam spojrzeć na historyczne spojrzenie na srebro, złoto oraz stosunek ceny złota do srebra. Należy pamiętać, że im większe wzrosty zanotował dany instrument, to wzrasta liniowo możliwość spadków. Przy inwestowaniu zawsze należy brać pod uwagę potencjalny zysko do potencjalnej straty, akurat w tym przypadku potencjał wzrostu cen srebra nie wydaję się duży, to koniec hossy na tym instrumencie może przyjąc formę krachu, dlatego też przestrzegam przed pochopnym inwestowaniem w srebro. Kolejną iluzją jest ochrona przed inflacją, przez 20 lat cen złota praktycznie stała w miejscu, a inflacja nie była w tym okresie stabilna, niestety obecna sytuacja na metalach szlachetnych wręcz idealnie wpasuje się w bańkę spekulacyjną. Warto zwrócić już na ostatnią rzecz o któej chciałem wspomnieć, praktycznie wszystkie komentarze i analizy na temat metali szlachetnych pokazują przynajmniej stabilne wzrosty w.w. instrumentów, to powinno wzbudzać czujność. Inwestor musi być jak saper.

Ale pisze...

Uważaj co piszesz, zaraz wyemitują Tupolewa w krzakach i za stwierdzenie, że raduje to Twoje oko mogą Cię pociągnąć do odpowiedzialności. ;P

Robert pisze...

Ja też trzymam kilka swoich sreberek i cieszę się, że nie sprzedałem ich kilka miesięcy temu.

Masz rację, czasami ciężko jest się z nimi rozstać bo cieszą oko :)

Zapraszam do komentowania i dyskusji.

Nie akceptuję wulgaryzmów i komentarzy niedotyczących wpisu, a także z rażącymi błędami ortograficznymi. Takie komentarze i typowy spam z podpisem typu: "Kredyt dla każdego" będą usuwane. Reklamy można kupić przez AdWords lub AdTaily.

Masz jakieś pytanie/sugestię niezwiązaną z postem? Napisz na adres mailowy.

Next previous home
Related Posts Plugin for WordPress, Blogger...

Tagi

10% dla ciebie AdTaily akcje akcjonariusz Alior Bank Alior Sync analiza fundamentalna analiza techniczna animacja Anti Arctic Bank bankowość internetowa bezpieczeństwo BGŻ BGŻOptima BlueCash BNP bogactwo Bogdanka BOSSA BOŚ Bank BPH budżet domowy BZ WBK cashback Catalyst Centrozap certyfikaty srukturyzowane cesja chargeback ciekawostki cinkciarz CitiBank cykle czy warto mieć konto w Alior Banku czy warto mieć konto w Aliorze dług dolar doradcy finansowi DWS dywidenda dziadowanie dzień wolności podatkowej e-sąd ebook EFH ekonomia Elixir eMakler emerytura Energa equity magazine ETF euro Eurobank Facebook finansowo FM Bank Forex frank fundusz awaryjny fundusz bezpieczeństwa fundusz indeksowy fundusze inwestycyjne funt Gant gazety gdzie założyć lokatę Getin Bank Getin Online Giełda Google Adsense gotówka gpw gra giełdowa Grecja grosz historia Polski hobby humor HYIP Idea Bank IKE InClick.pl inflacja instrukcja Inteligo internetowy kantor internetowykantor.pl inwestowanie IPO IPOPEMA JSW Kamil Cebulski kapitalizacja kapitalizacja codzienna karta debetowa karta internetowa karta kredytowa karta kredytowa Silver kary kokos.pl komornik konkurs konta oszczędnościowe konto konto bankowe Konto Optymalne konto walutowe kontrakty terminowe KRD kredyt kredyt odnawialny kredyt studencki kryzys Krzętle książka księgowość kurs Lehman Brothers linia kredytowa lokata rewolwer lokaty loterie mBank mbank na windows mbank windows phone 8 Metafinanse monetto monety monety 2 zł Mostostal Płock motywacja mSaver mTransfer Multibank nakaz zapłaty NBP NeoBank Newag Nobel NOL Nordic Gold nowa aplikacja mbank numizmatyka NY obciążenie zwrotne obligacje korporacyjne obligacje skarbowe odsetki OFE Open Finance Open Online opłaty oprocentowanie optymalizacja oszczędzanie oszustwa overdraft Parkiet Challenge pasywny dochód peak oil pełnomocnictwo PGE PIT PLN płacenie płacenie rachunków Poczta Polska podatek podatek bankowy podatek belki podatki podcasty podsumowanie podsumowanie miesiąca Polbank polisolokaty polityka Polska pomoc porady porównanie postępowanie upominawcze pozew pożyczka pożyczki społecznościowe problemy produkt inwestycyjny prognozy promocje prowizje prywatyzacja przegląd kont bankowych Przegląd rachunków maklerskich przelewy przeliczanie przemyślenia psychologia pusty sms PZU rachunek maklerski ranking ranking kont oszczędnościowych ranking lokat raporty okresowe rating raty recenzja reklama rekomendacje ropa ryzyko rząd samochód Santander sąd SEPA SFI Sidoma SII skład portfela SKOK smava social lending spekulacja spółki dywidendowe srebro stalprodukt statystyka stopy procentowe strata strategia inwestycyjna styl życia SWIFT system transakcyjny świat TFI TMS Brokers Toyota Bank Turcja ubezpieczenia VAT wakacje Wall St. walne zgromadzenie walutomat.pl waluty WBK wezwanie WIG windykacja wolność finansowa wpis gościnny wykres wymiana walut wzrost gospodarczy zabawa Zakra zakupy zarabianie zaradni.pl zarządzanie czasem zasady złoto zniżki związki zawodowe zysk